Зарабатывание денег с опциями

Вы можете зарабатывать деньги с помощью опций

Недавно я наткнулся на этот невинный звуковой вопрос: «Кто-нибудь может делать деньги последовательно при торговле вариантами?»

Я не знаю, является ли человек, разместивший этот вопрос инвестором который рассматривает возможность использования опционов, или это происходит от разочарованного трейдера опционов, который теряет деньги.

Проблема с вопросами такого типа заключается в том, что они не имеют никакой цели. Это равносильно спросить: «Является ли еда для вас хорошей?»

Ответ на оба вопроса - да - большую часть времени. Тебе нужна еда, чтобы выжить. Если вы получаете большую часть своих блюд в ресторане быстрого питания, то это далеко не хорошо для вас. На самом деле это может нанести вред вашему здоровью. Однако, когда альтернативой является вообще ничего не есть, тогда даже McDonald's становится здоровым в сравнении.

Когда дело доходит до торговых опционов, использование стратегий опционов не превращает инвестора в мастера инвестиций. Параметры - это просто инструмент для инвестиций, а инструменты - это инструменты, которые упрощают или более эффективны для выполнения задачи. Если вы являетесь кем-то, кто владеет акциями, которые не соответствуют общему фондовому рынку, то использование опций может обеспечить несколько улучшенные результаты. Но если вы ищете чудесное изменение в своей прибыльности, то варианты окажутся разочарованием.


Как параметры помогают инвесторам достичь своих целей?
Варианты позволяют применять стратегии снижения риска, которые просто недоступны без опций. Еще один способ взглянуть на это - это то, что варианты позволяют инвесторам настраивать свои холдинги для достижения определенных целей и сокращения или устранения конкретного риска.

Например, инвестор может писать покрытые вызовы в попытке собрать дополнительные наличные деньги (аналогично сбору дивидендов).

В обмен на этот «дополнительный» доход инвестор принимает ограничение на то, сколько денег он может заработать, владея акциями. Другими словами, покрытый автор звонков говорит покупателю по вызову: «Оплатите мне оплаченную денежную премию сейчас, и взамен я обещаю продать вам акции по договорной цене (цена исполнения ) в течение ограниченного периода времени.

Эта цена исполнения представляет мою максимальную отпускную цену для акций. Поэтому, если цена акций будет намного выше, вы получите всю прибыль выше этой цены исполнения ».

Еще один пример для консервативного инвестор должен владеть воротником . Это защищает стоимость его / ее владений, устанавливая минимальную и максимальную цену продажи акций. Это достигается за счет наличия опциона «пут», который гарантирует гарантию того, что вы всегда можете продавать свои акции по минимальной цене или выше и одновременно записывать покрытый вызов (который устанавливает максимальную цену продажи). Эта стратегия позволяет инвестору заработать немного денег, когда цена акций увеличивается, но защищает его / ее от большой потери.

Любой инвестор может принять множество стратегий, которые отвечают конкретным ожиданиям на фондовом рынке. Например, типичный бычий инвестор может покупать акции, индексные фонды или ETF. Результаты просты. Если ваш запас или фонд движется выше, вы получаете прибыль. У бычьих опционов есть альтернативы.

  • Если очень бычий, покупайте опционы на покупку денег (от 75 до 85 Delta ) вместо акций. Обязательно покупайте только один вариант на каждые 100 акций, которые вы купили бы при покупке акций. Это служит двум целям. Во-первых, это позволяет вам зарабатывать деньги на ралли, и это ограничивает убытки, если вы ошибались в своих ожиданиях относительно цены акций.
  • Если вы хотите получить высокую доходность , и, если хотите принять ограниченную прибыль, затем продайте $ спреды . Эта стратегия возвращает прибыль, даже если цена акций не увеличивается. И он может получить прибыль на небольшом спаде. Если у вас есть ощущение, где цена акций движется (это очень сложно сделать правильно), вы можете купить раздачу вызовов. Например, если вы ожидаете, что в течение следующих трех месяцев акции в размере $ 53 будут стоить около $ 60 за акцию, купите опцион колл, который будет стоить $ 50, и продайте опцион колл, равный 60 долларам США. Продавая опцион 60 долларов США, вы получаете премию, уменьшая стоимость инвестиций.
  • Если вы считаете, что цена акций будет застойной на пару месяцев, но после этого ралли, вы можете купить календарный спред
  • . Продайте двухмесячный вариант (ожидая, что он потеряет больше всего или все его значение по истечении срока действия) и купите трех- или четырехмесячный вариант с той же ценой исполнения. Как только ваш короткий вариант исчезнет (он заканчивается никчемным, или вы покрываете его по низкой цене), вы будете владеть долгосрочным вариантом и принесете неплохие деньги, если и когда вы успешно приурочили рынок.

Пожалуйста, помните, что основная цель (по крайней мере, по моему мнению) - это позволить хеджирование или снижение риска.

Это не стратегия выбора, которая делает деньги. Это инвестор и его / ее решения, выбор стратегии и методы управления рисками, которые определяют ваш успех. Однако варианты - это полезные инструменты, которые позволяют вам владеть позицией, которая соответствует вашим ожиданиям на фондовом рынке.

Да, вы можете делать деньги с опционами. Но никто не собирается передавать его вам. Как и в случае с чем-либо еще в жизни, это требует усилий, чтобы узнать, как работают параметры, и для управления риском требуется дисциплина.